Getty
Fiduciary duty är kravet att vissa yrkesverksamma, som advokater eller finansiella rådgivare, arbetar i sina kunders bästa ekonomiska intresse. Amerikansk lag dikterar att medlemmar i vissa yrken som gör affärer för vissa kunder är bundna av förvaltare plikt., Låt oss ta en närmare titt på fiduciary plikt, vad en förvaltare är, vilka yrken har vanligtvis förvaltningsansvar och vilka typer av finansiella rådgivare som faktiskt är förvaltare.
Vad är en förvaltare?
en förvaltare är någon som förvaltar egendom eller pengar på uppdrag av någon annan. När du blir förvaltare kräver lagen att du hanterar personens tillgångar till deras fördel—och inte din egen.
i ett förvaltnings förhållande kallas den person som måste prioritera sina Kunders intressen över egen hand förvaltaren., Den person som tar emot tjänster eller bistånd kallas mottagaren eller huvudansvarig.
ett förvaltnings förhållande kan existera mellan vänner eller familjemedlemmar. Till exempel kan du hantera en väns utgifter om de blir sjuka och genomgår medicinsk behandling. Men mer vanligt, du kommer att ta itu med en förvaltare när du arbetar med vissa typer av proffs, såsom advokater och finansiella rådgivare. Företagsledare har också ett förvaltningsansvar att agera i bästa intresse för sitt företag och aktieägare.
Förvaltartjänst är en allvarlig skyldighet., Om en förvaltare inte fullgör sina uppgifter, som kallas ett brott mot förvaltningsuppgiften, kan mottagaren ha rätt till skadestånd.
hur Förvaltartjänst fungerar
När det gäller att agera i en stödmottagares bästa intresse har förvaltare två huvuduppgifter: omsorgsplikt och lojalitetsplikt. Fiduciaries kan ha olika eller ytterligare krav, beroende på deras bransch. De som är verksamma inom sektorn för finansiella tjänster, t.ex. registrerade investeringsrådgivare (RIAs), finansiella rådgivare och företagsledare, måste i allmänhet iaktta minst ansvar för omsorg och lojalitetsplikt.
- omsorgsplikt., Enligt vårdplikten måste fiduciaries fatta välgrundade affärsbeslut efter att ha granskat tillgänglig information med ett kritiskt öga. Finansiella rådgivare kan uppfylla detta genom att analysera omfattande information om ditt ekonomiska liv innan rekommendationer eller planer. Företagsledare kan å andra sidan konsultera branschexperter och upprätthålla detaljerade register och bästa praxis för företaget.
- lojalitetsplikt. För att följa lojalitetsplikt får förvaltare inte ha någon hemlig ekonomisk eller personlig intressekonflikt., De kan inte använda sin ställning för att främja sina privata intressen. Förvaltningsrådgivare kan följa lojalitetsplikt genom att avslöja eventuella rekommendationer som de får en provision på.
positioner med Förvaltartjänst
ansvaret för en förvaltare förblir konsekvent, även i olika typer av professionella relationer., Vanliga yrken eller positioner som kräver förvaltningsuppgifter inkluderar:
förvaltare av ett förtroende
När du vill att egendom, pengar eller andra värdesaker ska överföras till någon efter att du har gått bort kan du placera dem i ett förtroende, en typ av juridisk person. Förvaltaren, den person som ansvarar för förtroendet, har en förvaltningsskyldighet att hantera förtroendet och dess tillgångar för att gynna den person som en dag kommer att ärva den. Förvaltaren kan till exempel inte använda förvaltarens tillgångar för sig själva, eller de kommer att bli föremål för rättsliga åtgärder.,
Estate Executor
När du passerar bort, är den person som hanterar din egendom och hanterar dina affärer din egendom exekutor. Inte bara är de ansvariga för att hantera eventuella skatter och sista ekonomiska frågor, men de har också ett förvaltnings ansvar till dina arvingar och anhöriga. De måste distribuera gården enligt dina önskemål och kan inte gynna sig själva när passerar ut dina tillgångar.
advokat
om du anlitar en advokat för att företräda dig, har de en förvaltare plikt mot dig., De måste avslöja eventuella intressekonflikter och måste fokusera på dina bästa intressen. Detta ansvar är särskilt viktigt när man arbetar med en advokat för att utveckla din egendom planeringsdokument, såsom din vilja, levande återkallande förtroende och fullmakter. Fiduciary plikt gäller för alla advokater, från solo advokater som representerar individer i personskada stämningar till företagsadvokater som representerar enorma Fortune 500 företag.,
Företagsledare
de som ansvarar för företag har en förvaltningsskyldighet att driva dem på sätt som sätter företagets (och aktieägarnas) finansiella intressen över deras. Företagsledare måste kritiskt granska all information relaterad till sina företag och avslöja alla personliga intressen som kan störa deras förmåga att driva dem.,
Fastighetsmäklare
Fastighetsmäklare betraktas också allmänt som förvaltare, vilket innebär att de är skyldiga sina kunder fullständig upplysning om eventuella intressekonflikter eller problem som påverkar fastighetens värde. Fastighetsmäklare kan representera både köparen och säljaren i en transaktion och behålla sin förvaltnings plikt så länge de informerar båda kunderna och få dem att underteckna ett avtal.,
finansiella rådgivare och förvaltare
finansiella rådgivare som är förvaltare måste agera i bästa intresse för sina kunder och erbjuda de lägsta kostnaderna finansiella lösningar för att passa sina kunders behov. Men det är viktigt att notera, inte alla finansiella rådgivare är fiduciaries.
vem som helst kan lagligt kalla sig en finansiell rådgivare och ge ekonomisk rådgivning, vilket gör det särskilt viktigt att du vet vilken standard den person som hanterar dina pengar håller sig till.,
de flesta finansiella rådgivare, även om de inte är fiduciaries, måste något överväga dina intressen när de erbjuder råd. Endast förvaltare finansiella rådgivare måste placera ditt bästa intresse över deras, dock. Fiduciaries rekommendationer måste noga överväga din övergripande ekonomiska situation, och de måste erbjuda de mest ekonomiska lösningarna med bästa prestanda. På grund av detta vill du förmodligen ha en finansiell rådgivare som är förvaltare.
förvaltare finansiella rådgivare arbetar vanligen för RIAs., Certified Financial Planners (CFPs) är också i allmänhet förvaltare, men se till att din CFP fungerar som förvaltare innan du börjar affärer med dem.
finansiella rådgivare som arbetar för mäklarfirmor är i allmänhet inte förvaltare. De hålls dock fortfarande till en mindre juridisk standard för vård som kallas lämplighetsstandarden. Dessa icke-fiduciary rådgivare måste erbjuda investeringsrådgivning och produktrekommendationer som passar dig. Detta innebär att produkterna i allmänhet passar dina behov men kan ha högre avgifter eller erbjuda rådgivaren en större provision.,
”När du har ett förvaltningskrav har du den högsta standarden för kundservice för råd och planering”, säger Wes Brown, en förvaltare och certifierad finansiell planerare hos CogentBlue Wealth Advisors i Knoxville, Tenn.
hur betalas förvaltare finansiella rådgivare?
finansiella rådgivare kan betalas på provision, med avgifter eller genom en kombination av de två. När du anlitar en ny finansiell rådgivare är det viktigt att fråga om de är en förvaltare och hur de tjänar sina pengar. Detta hjälper dig att mäta själv eventuella intressekonflikter., Rådgivare betalas vanligen på följande sätt:
kommissionen-endast finansiella rådgivare
kommissionen-endast rådgivare tjänar pengar när de säljer investeringar eller en viss finansiell produkt. Ofta är provisions-endast finansiella rådgivare anställda av mäklare-återförsäljare och hålls endast till en lämplighetsstandard. Se till att en provision-endast finansiell rådgivare är en förvaltare eller att du fullt ut förstår de produkter och avgifter som säljs till dig innan du gör affärer med dem.
fee-Only Financial Advisors
fee-only advisors tjänar bara pengar från klientavgifter., Dessa kan komma som platt eller timavgifter eller som en procentandel av alla tillgångar de hanterar för dig. De tjänar inte provisioner på investeringar, inte heller får de en avgift när du köper eller handlar värdepapper. På grund av detta har endast avgiftsfinansiella rådgivare i allmänhet färre intressekonflikter än andra rådgivare, och de måste fortfarande avslöja eventuella konflikter de har. Fee-endast finansiella rådgivare är nästan alltid fiduciaries.,
avgiftsbaserade finansiella rådgivare
avgiftsbaserade rådgivare kan ha avgifter som fee-only finansiella rådgivare, men de kan också tjäna pengar från provisioner eller hänvisningsavgifter, som provisions-only rådgivare. Om du väljer en avgiftsbaserad rådgivare vill du se till att de alltid fungerar som förvaltare. Vissa avgiftsbaserade rådgivare kan inte fungera som förvaltare när de utför vissa uppgifter. Det är viktigt att notera att bara för att en rådgivare får en provision för en produkt betyder det inte nödvändigtvis att det inte ligger i ditt bästa intresse., Vissa produkter, som livförsäkring, får endast säljas med en kommissionsbaserad modell, säger Karen Van Voorhis, en certifierad finansiell planerare och chef för finansiell planering hos Daniel J. Galli & Associates in Norwell, Mass.
många ekonomiska rådgivning yrkesverksamma förespråkar för människor att använda avgiftsbaserade och avgift-endast rådgivare. Det beror på att någon som du betalar en avgift till, i stället för att någon betalas en provision av ett företag, kan prioritera din ekonomiska välbefinnande mer än någon som kommer att tjäna pengar oavsett om du återvänder till dem i framtiden.,
välja en förvaltare finansiell rådgivare
för att hitta en förvaltare finansiell rådgivare, följ dessa steg:
- Tänk på dina mål. Innan du undersöker rådgivare, fastställa vad dina ekonomiska mål är. Till exempel kan du planerar att gå i pension tidigt, finansiera ditt barns högskoleutbildning eller köpa ett hem inom de närmaste fem åren. Vissa finansiella rådgivare är specialiserade på vissa områden, så du vill se till att du hittar en rådgivare vars erfarenhet matchar dina mål och bakgrund.
- forskning finansiella rådgivare., Word-of-mouth från familj och vänner kan hjälpa dig att hitta en ansedd förvaltare finansiell rådgivare. Du kan också söka rådgivare på National Association av Personlig Ekonomisk Rådgivare (NAPFA) databas, Garrett Planering Nätverk, XY Planering Nätverk eller Alliansen Övergripande Planerare (AVS-länderna).
- granska potentiella rådgivare formulär ADV. värdepappersföretag är skyldiga att lämna in den enhetliga ansökan om registrering av investeringsrådgivare (formulär ADV) med SEC årligen., Denna blankett, tillgänglig för granskning på SEC: s webbplats, beskriver företagets tjänster, avgifter, referenser och disciplinär historia. FINRAs BrokerCheck låter dig också undersöka eventuella klagomål som lämnats in mot fiduciary financial advisors.
- träffa rådgivaren. Du måste känna dig bekväm med din finansiella rådgivare, så du bör träffa dina potentiella rådgivare för att se till att du håller med sin investeringsfilosofi och att de förstår dina mål och risktolerans. Din relation med din finansiella rådgivare pågår, så tveka inte att ställa frågor och begära mer information., Se till att du lämnar något första möte veta hur din rådgivare tjänar pengar och om de är en förvaltare.