een rentelening is een hypothecaire lening met variabele rente die de kredietnemer in staat stelt om gedurende de eerste jaren alleen de rente te betalen. Dat is vaak een lage “teaser” rate.
deze inleidende periode duurt doorgaans tussen de drie en tien jaar. Daarna wordt de lening omgezet in een conventionele hypotheek. De rente kan stijgen en de maandelijkse betaling moet ook betrekking hebben op een deel van de hoofdsom. Dat verhoogt de betaling aanzienlijk., Sommige hypotheken met alleen rente vereisen dat de lener het volledige saldo na de introductieperiode afbetaalt.
Renteleningen worden ook exotische leningen en exotische hypotheken genoemd. Soms worden ze genoemd subprime leningen, ook al waren ze niet alleen gericht op degenen met subprime credit scores.
voordelen van Rentekredieten
het eerste voordeel is dat de maandelijkse betalingen op een rentekrediethypotheek aanvankelijk lager zijn dan die van een conventionele lening. Dat stelt leners in staat om zich een duurdere woning te veroorloven.,
die alleen werkt als de leningnemer van plan is de hoogste betalingen na de introductieperiode te verrichten. Bijvoorbeeld, sommigen verhogen hun inkomen voordat de intro periode voorbij is. Anderen zijn van plan om het huis te verkopen voordat de lening wordt omgezet. De resterende leners herfinancieren naar een nieuwe rente-only lening, maar dat werkt niet als de rente is gestegen.
het tweede voordeel is dat een kredietnemer een hypotheek met alleen rente sneller kan aflossen dan een conventionele lening. Extra betalingen gaan direct naar de hoofdsom in beide leningen., Maar bij een rentelening genereert de lagere hoofdsom dan elke maand een iets lagere betaling. In een conventionele lening vermindert het de hoofdsom, maar de maandelijkse betaling blijft hetzelfde. Leners kunnen de lening sneller afbetalen, maar ze realiseren het voordeel niet tot het einde van de leningsperiode. Een rente-only lening stelt leners in staat om het voordeel onmiddellijk te realiseren.
het derde voordeel is de flexibiliteit die een lening met alleen rente biedt. Leners kunnen bijvoorbeeld extra geld gebruiken, zoals bonussen of verhogingen, om van toepassing te zijn op de opdrachtgever., Op die manier merken ze geen verschil in levensstandaard. Als ze hun baan verliezen of onverwachte medische kosten hebben, kunnen ze terug gaan naar het betalen van alleen het rentebedrag. Dat maakt een rente-only lening superieur aan een conventionele hypotheek voor gedisciplineerde geld managers.
nadelen van leningen met alleen rente
Ten eerste zijn leningen met alleen rente gevaarlijk voor kredietnemers die niet beseffen dat de lening zal worden omgezet. Ze kunnen zich vaak de hogere betaling niet veroorloven wanneer de “teaser rate” verloopt., Anderen realiseren zich misschien niet dat ze geen eigen vermogen in huis hebben en als ze het verkopen, krijgen ze niets.
het tweede nadeel doet zich voor voor degenen die op een nieuwe baan rekenen om de hogere betaling te betalen. Als dat niet gebeurt, of als de huidige baan verdwijnt, is het hogere bedrag een ramp. Anderen kunnen plannen op herfinanciering, maar als de rente stijgt, kunnen ze zich niet veroorloven om te herfinancieren, hetzij.
het derde risico is als de huizenprijzen dalen. Dat doet huiseigenaren pijn die van plan zijn het huis te verkopen voordat de lening wordt omgezet., In 2006, toen de huizenboom eindigde, konden veel huiseigenaren niet verkopen omdat de hypotheek meer waard was dan het huis. De bank zou alleen een herfinanciering aanbieden op het nieuwe, lagere eigen vermogen. Huiseigenaren die zich de verhoogde betaling niet konden veroorloven, werden gedwongen de hypotheek te laten vallen. Rente-alleen leningen waren een grote reden zo veel mensen verloren hun huizen.
soorten leningen met alleen rente
Er waren vele soorten subprime leningen gebaseerd op het model met alleen rente. De meeste van deze werden na 2000 gecreëerd om de vraag naar subprime hypotheken te voeden., Banken waren begonnen hun leningen te financieren met door hypotheken gedekte effecten. Deze derivaten werden zo populair dat ze creëerden een enorme vraag naar de onderliggende hypotheek activa. In feite zijn deze rente-alleen leningen deel van wat echt de oorzaak van de subprime hypotheekcrisis.
Hier is een beschrijving van deze exotische leningen. Hun destructiviteit betekent dat velen niet meer beschikbaar zijn.
- Met Optiearmleningen konden kredietnemers hun maandelijkse betalingsbedrag voor de eerste vijf jaar kiezen. ARM staat voor verstelbare hypotheek.,
- negatieve aflossingsleningen die elke maand worden toegevoegd aan, in plaats van afgetrokken van, de hoofdsom.voor
- Ballonleningen moest de volledige lening na vijf tot zeven jaar worden terugbetaald.
- No-money-down leningen stonden de kredietnemer toe een lening te sluiten voor de aanbetaling.
de Bottom Line
Interest-only woningleningen kunnen nuttig zijn voor kredietnemers die geïnformeerd zijn over hoe ze werken en gedisciplineerd zijn over het beheer van hun geld., Als u niet zeker bent of u zich de maandelijkse betaling kon veroorloven zodra uw maandelijkse betalingen stijgen, kunt u een betere pasvorm voor een ander type hypotheek.,