En faktor du bør vurdere når du velger et forsikringsselskap er selskapet finansiell styrke. Å analysere en assurandørens finansielle tilstand som krever en betydelig mengde av tall-knaser. Heldigvis, finansielle vurderinger bedrifter har gjort mye av jobben for deg. Det er fem selskaper som publiserer finansielle vurderinger av forsikringsselskaper. De inkluderer Fitch Ratings, A. M. Beste, Standard and Poor ‘s, Moody’ s, og Kroll Bond Rating Agency. med unntak av A. M., Beste, som analyserer forsikringsselskapene bare, disse bedriftene gi vurderinger av mange typer virksomheter.
Rating Systemer
Hver av de fem selskaper har utviklet en rating system for å beskrive forsikringsselskapene’ økonomiske tilstand. Alle systemer bruker bokstaver i alfabetet (Moody ‘ s også bruker tall). Karakterer generelt spenner fra «utmerket» eller «superior» til «dårlig» eller «distressed.»
Vurdering organisasjoner vurdere både kvalitative og kvantitative faktorer ved vurdering av et forsikringsselskap., For eksempel, KBRA bruker alle følgende for å beregne en assurandørens finansiell styrke rating:
- En kvantitativ vurdering ved hjelp av KBRA er langsiktig kreditt skala og stress testing. KBRA vurderer faktorer som assurandørens tap forbeholder seg retten, avstått reinsurance utnytte, og kombinert forhold.
- Et kvantitativt resultat basert på faktorer som assurandøren balanse, sin profil og risk management strategier
- En ekstern hensyn score som indikerer at et morselskap kan være en potensiell kilde til kreditt., Alternativt, kan det tyde på at det er utenfor risikoer som kan ha negativ innvirkning på bedriften.
- En potensiell vurdering begrensning på grunn av valuta overføre risiko. Et forsikringsselskap som opererer i et voksende marked kan være i stand til å heve utenlandsk valuta for å oppfylle økonomiske forpliktelser på grunn av politiske eller økonomiske rammer.
Hvordan De Forskjellige
Mens selskaper med lignende data til å beregne sine vurderinger, ikke to systemer er like. For én ting, de selskaper bruker ulike skalaer. A. M. Beste systemet består av 13 vurderinger som spenner fra A++ til D., S&P systemet omfatter 21 kategorier fra AAA til C. Moody ‘ s system også omfatter 21 kategorier, men den bruker en kombinasjon av store bokstaver, små bokstaver og tall (fra Aaa til C).
rating-selskaper også i forskjellige metodene de bruker for å beregne assurandøren rangeringer. To selskaper som kan vurdere de samme faktorene, som for eksempel makroøkonomiske omgivelsene, men en fast kan legge mer vekt på det enn en annen.,
Fordi rating systemer varierer, er det en god idé å vurdere vurderinger fra flere selskaper når du vurderer et forsikringsselskap.
Sammenligning av Karakterer
topp seks rangeringer som brukes av hver av de fem selskapene å vurdere forsikringsselskapene’ finansielle styrke er oppført i tabellen nedenfor. Det faktum at rangeringer vises i samme rad, betyr ikke det at de er tilsvarende til hverandre. Det er, S&P AA rating kan avvike noe fra Fitch eller KBRA er AA rating.,v>
| Ratings of Insurers’ Financial Strength | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| FITCH | AM BEST | S&P | KBRA | MOODY’S | |||||
| AAA | A++, A+ | AAA | AAA | Aaa | |||||
| Exceptionally strong capacity to pay financial commitments | Superior ability to meet ongoing obligations | Extremely strong financial security characteristics., Høyeste S&P rating | Ekstremt sterk. Nesten ingen risiko for standard | Overlegen økonomisk sikkerhet. | |||||
| AA | Ikke Relevant | AA | AA | Aa | |||||
| Veldig sterk evne til å betale finansielle forpliktelser | Selskaper vurdert En+ er et «hakk» lavere enn de som er klassifisert A++ | Veldig sterk økonomisk sikkerhet egenskaper | Sterk. Svært sannsynlig å møte finansielle forpliktelser | God økonomisk sikkerhet., | |||||
| A | A, A- | A | A | A | |||||
| Sterk evne til å betale finansiell forpliktelse | Veldig sterk evne til å oppfylle finansielle forpliktelser |
Sterk økonomisk sikkerhet egenskaper |
Lyd. Sannsynlig til å dekke finansielle forpliktelser. | God økonomisk sikkerhet.,tr> | Tilstrekkelig kapasitet til å betale finansielle forpliktelser | God evne til å oppfylle finansielle forpliktelser | God økonomisk sikkerhet egenskaper | Tilstrekkelige økonomiske tilstand | Rettferdig finansiell sikkerhet |
| BB | B, B- | BB | BB | Ba | |||||
| Forhøyet sårbarhet for standard risiko, men har fleksibilitet til å betjene finansielle forpliktelser | Virkelig evne til å oppfylle finansielle forpliktelser | Marginal økonomisk sikkerhet egenskaper | Tvilsomme økonomiske tilstand | Tvilsom økonomisk sikkerhet., Behov for forbedring | |||||
| B | C++, C+ | B | B | B | |||||
|
Betydelig risiko for standard med begrenset margin of safety |
Marginale evne til å møte sine løpende forsikring forpliktelser. | Svak økonomisk sikkerhet egenskaper | Svak økonomi | Dårlig økonomisk sikkerhet | |||||
Vurdering Begrensninger
finansiell styrke rangeringer er «forward-looking.,»Det er, de er spådommer av forsikringsselskaper’ fremtidige evne til å oppfylle sine økonomiske forpliktelser. Et forsikringsselskap som er den primære plikten til å gjøre krav på betaling (eller på vegne av) forsikringstakere. Forsikringsselskapene kan også ha kontraktsmessige forpliktelser til å reinsurers og andre parter.
En kredittvurdering er basert på antagelser og er ikke en garanti for en assurandørens fremtidige resultater. De forutsetninger som underliggende kreditt-rating, kan vise seg å være feil.,
klassifikasjoner brukes av rating-selskaper er ganske bredt, slik at hver klassifisering er sannsynlig å inkludere et stort antall av forsikringsselskaper. For eksempel, hundrevis av forsikringsselskapene kan kvalifisere for S&P AA rating. Mens disse forsikringsselskapene har likheter, de er ikke identiske kredittrisiko.
Forsikringsselskap rangeringer reflektere forsikringsselskapene’ økonomisk evne til å betale krav. De er ikke et mål på kvaliteten av forsikringsselskaper’ krav for håndtering av tjenestene., Det faktum at selskapet kan betale krav, betyr ikke det at det vil gjøre det effektivt eller effektivt.
– >
– >
– >
– >
– >
– >
– >