The East India Company utviklet seg fra å være et lite foretak som drives av en gruppe av City of London kjøpmenn, som i 1600 hadde blitt gitt et kongelig charter overdragelse monopol på engelsk handel i hele Asia og Stillehavsområdet.
Te, Tekstiler og Porselen
På begynnelsen sin East India Company var interessert i det kommersielle muligheter krydder øyer i Sørøst-Asia snarere enn India., Imidlertid last av Indiske klut utløste en økende interesse blant forbrukerne i England. Selskapet har også sendt Kinesiske varer fra Canton (Guangzhou): kaffe, silk, tekstiler og porselen. Asiatiske varer ble betalt med eksporteres Britiske woollens og metaller, supplert med sølv bullion.,
Fabrikker
Selskapets virksomhet ble understøttet av de ‘fabrikk’ system: når skipene returnerte til Europa, agenter kjent som «faktorer» ble etterlatt på handelsstedene til å forhandle med lokale forhandlere for salg av nåværende lager av varer og innkjøp av retur varer for neste års reise.
Selskapets virksomhet ble overvåket av en sentral administrasjon i London basert rundt tjue-fire valgte medlemmer av Retten til Styret og en rekke spesialiserte komiteer av Domstolen., Styret var ansvarlig for Selskapets aksjonærer som har møtt jevnlig i Retten av Eierne. Selskapet sendte kommersielle, politiske og administrative instrukser på sine skip til de råd som er etablert på dens viktigste bosetninger i Asia, og disse kommunene ble i sin tur er ansvarlig for forvaltningen av underordnet fabrikker som inkluderte Bandar Abbas og Basra.
Fra handelsselskap Militær Makt
The East India Company utviklet utover en ren kommersiell virksomhet når krigen mellom Storbritannia og Frankrike spredt seg til India i midten av 1740s., Selskapet etablert militær overlegenhet over rival Europeiske trading selskaper og lokale herskere, som kulminerte i 1757 i beslag av kontroll over provinsen Bengal.