保険会社を選択する際に考慮すべき一つの要因は、保険会社の財務力です。 保険会社の財務状況を分析するには、かなりの量の数を計算する必要があります。 幸いにも、金融格付け会社はあなたのための仕事の多くを行っています。 保険会社の財務格付けを公開する五社があります。 フィッチ-レーティングス、A.M.ベスト、スタンダード-アンド-プアーズ、ムーディーズ、クロー A.m.を除いて, 唯一の保険会社を分析するベスト、、これらの企業は、企業の多くの種類の評価を提供します。
格付けシステム
それぞれの企業は、保険会社の財務状況を記述するための格付けシステムを開発しています。 すべてのシステムはアルファベットの文字を使用します（ムーディーズも数字を使用します）。 格付けは、一般的に”優秀”または”優れた”から”貧しい”または”苦しんでいる”までの範囲です。”
格付機関は、保険会社を評価する際に定性的要因と量的要因の両方を考慮します。, たとえば、KBRAは、保険会社の財務力格付けを計算するために次のすべてを使用します。
- KBRAの長期信用規模とストレステストを使用した定量的評価。 KBRAは、保険会社の損失準備金、割譲された再保険レバレッジ、組み合わせ比率などの要因を考慮します。
- 保険会社のバランスシート、会社プロファイル、リスク管理戦略などの要因に基づく定量的スコア
- 親会社が潜在的な信用源であることを示す外部, また、企業に悪影響を及ぼす可能性のある外部リスクがあることを示している可能性があります。
- 通貨移転リスクによる潜在的な格付け制約。 新興市場で事業を展開する保険会社は、政治的または経済的制約により、金融債務を満たすために外貨を調達することができない場合があります。 li>
それらがどのように異なるか
企業は彼らの評価を計算するために同様のデータを使用していますが、二つのシステムは似ていません。 一つには、企業は異なるスケールを使用しています。 A.M.Bestのシステムは、A++からDまでの13の評価で構成されています。, S&Pのシステムには、AAAからCまでの21のカテゴリが含まれています。Moodyのシステムには、21のカテゴリも含まれていますが、大文字、小文字、数字（AaaからCまで）の組み合わせが使用されています。
格付け会社は、保険会社の格付けを計算するために使用する方法も異なります。 両社は、マクロ経済環境などの同じ要因を考慮することができますが、ある企業は別の企業よりもそれに多くの重みを付けることができます。,
格付けシステムは異なるため、保険会社を評価する際には複数の企業からの格付けを検討することをお勧めします。
格付けの比較
保険会社の財務力を評価するために各企業が使用している上位の格付けを以下の表に示します。 評価が同じ行に表示されるという事実は、それらが互いに同等であるという意味ではありません。 つまり、S&PのAA評価は、FitchまたはKBRAのAA評価と多少異なる場合があります。,v>
| Ratings of Insurers’ Financial Strength | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| FITCH | AM BEST | S&P | KBRA | MOODY’S | ||||||
| AAA | A++, A+ | AAA | AAA | Aaa | ||||||
| Exceptionally strong capacity to pay financial commitments | Superior ability to meet ongoing obligations | Extremely strong financial security characteristics., 最高のS&P評価 | 非常に強いです。 デフォルトのほとんどないリスク | 優れた金融セキュリティ。 | ||||||
| AA | 適用されません | AA | AA | |||||||
| 財務コミットメントを支払うために非常に強力な能力 | A+格付けされた企業は、a++格付けされた企業よりも”ノッチ”低いものです | 非常に強い財務セキュリティ特性 | 強い。 金融債務を満たす可能性が高い | 優れた金融セキュリティ。, | ||||||
| A | A、a- | A | A | |||||||
| 財務コミットメントを満たすために非常に強力な能力 | 強力な金融セキュリティ特性 | 音。 金融債務を満たす可能性が高い。td> | 良い金融セキュリティ。,tr> | 財務コミットメントを支払うための十分な能力 | 金融債務を満たすための優れた能力 | 優れた財務セキュリティ特性 | 適切な財務状況 | 公正な金融セキュリティ | ||
| BB | B,B- | Bb | Ba | |||||||
| デフォルトリスクに対する脆弱性が高まっていますが、デフォルトリスクに対する脆弱性が高まっています。財務コミットメントにサービスを提供する柔軟性 | 財務コミットメントを満たすための公正な能力 | 限界金融安全特性 | 疑わしい財務状況 | 疑わしい金融, 改善が必要 | ||||||
| B | C++、C+ | B | B | B |
安全性の限られたマージンを持つデフォルトの重大なリスク |
継続的な保険義務を満たすための限界能力。 | 金融セキュリティの弱い特性 | 財務状況の弱い | 金融セキュリティの悪い | |
格付けの制限
財務力の格付けは”前向きです。,”つまり、彼らは彼らの金融債務を満たすために保険会社の将来の能力の予測です。 保険会社の主な義務は、保険契約者に（またはその代わりに）請求の支払いを行うことです。 保険会社はまた、再保険者及びその他の当事者に対して契約上の義務を負うことがあります。
信用格付けは仮定に基づくものであり、保険会社の将来の業績を保証するものではありません。 のある労働基準法、労働者派遣信用格付が証明されるかもしれな間違っています。,
格付け会社が使用する分類はかなり広いため、各分類には多数の保険会社が含まれる可能性があります。 たとえば、何百もの保険会社がs&PのAA評価を受ける資格があります。 これらの保険会社は類似点がありますが、同一の信用リスクではありません。
保険会社の格付けは、保険金支払いに対する保険会社の財務能力を反映しています。 これらは、保険会社の請求処理サービスの質の尺度ではありません。, この保険で支払い債権には平均してまいります。