un préstamo de solo interés es una hipoteca de tasa ajustable que permite al prestatario pagar solo la tasa de interés durante los primeros años. Esa es a menudo una baja tasa de «teaser».
ese período introductorio suele durar entre tres y 10 años. Después de eso, el préstamo se convierte en una hipoteca convencional. La tasa de interés puede aumentar y el pago mensual también debe cubrir parte del capital. Eso aumenta el pago significativamente., Algunas hipotecas de solo interés requieren que el prestatario pague todo el saldo después del período introductorio.
los préstamos con Intereses también son llamados exóticos, los préstamos y las hipotecas exóticas. A veces se les llama préstamos subprime a pesar de que no solo estaban dirigidos a aquellos con puntajes de crédito subprime.
Ventajas de los Préstamos con Intereses
La primera ventaja es que los pagos mensuales de una hipoteca sólo de interés son inicialmente más bajos que los de un préstamo convencional. Eso permite a los prestatarios pagar una casa más cara.,
eso solo funciona si el prestatario planea hacer los pagos más altos después del período introductorio. Por ejemplo, algunos aumentan sus ingresos antes de que termine el período de introducción. Otros planean vender la casa antes de que el préstamo se convierta. Los prestatarios restantes refinancian a un nuevo préstamo de solo interés, pero eso no funciona si las tasas de interés han aumentado.
la segunda ventaja es que un prestatario puede pagar una hipoteca de solo interés más rápido que un préstamo convencional. Los pagos adicionales van directamente hacia el capital en ambos Préstamos., Pero, en un préstamo de solo interés, el principal más bajo genera un pago ligeramente más bajo cada mes. En un préstamo convencional, reduce el capital, pero el pago mensual sigue siendo el mismo. Los prestatarios pueden pagar el préstamo más rápido, pero no se dan cuenta del beneficio hasta el final del período del préstamo. Un préstamo de solo interés permite a los prestatarios obtener el beneficio de inmediato.
la tercera ventaja es la flexibilidad que proporciona un préstamo de solo interés. Por ejemplo, los prestatarios pueden usar cualquier dinero extra, como bonos o aumentos, para aplicar hacia el capital., De esa manera, no notan una diferencia en su nivel de vida. Si pierden sus trabajos o tienen costos médicos inesperados, pueden volver a pagar solo el monto de los intereses. Eso hace que un préstamo de solo interés sea superior a una hipoteca convencional para administradores de dinero disciplinados.
desventajas de los préstamos de solo interés
primero, los préstamos de solo interés son peligrosos para los prestatarios que no se dan cuenta de que el préstamo se convertirá. A menudo no pueden pagar el pago más alto cuando expira la «tasa de avance»., Otros pueden no darse cuenta de que no tienen ninguna plusvalía en la casa y si la venden, no obtienen nada.
la segunda desventaja ocurre para aquellos que cuentan con un nuevo trabajo para pagar el pago más alto. Cuando eso no se materializa, o si el trabajo actual desaparece, la cantidad más alta es un desastre. Otros pueden planear refinanciar, pero si las tasas de interés aumentan, tampoco pueden permitirse refinanciar.
el tercer riesgo es si los precios de la vivienda caen. Eso perjudica a los propietarios que planean vender la casa antes de que el préstamo se convierta., En 2006, cuando terminó el auge de la vivienda, muchos propietarios no pudieron vender porque la hipoteca valía más que la casa. El banco solo ofrecería una refinanciación en el nuevo valor de capital más bajo. Los propietarios de viviendas que no podían pagar el aumento del pago se vieron obligados a incumplir la hipoteca. Los préstamos de solo interés fueron una gran razón por la que muchas personas perdieron sus hogares.
Tipos de Interés de los Préstamos
Hay muchos tipos de préstamos basados en el interés-sólo modelo. La mayoría de estos fueron creados después de 2000 para alimentar la demanda de hipotecas de alto riesgo., Los bancos habían comenzado a financiar sus préstamos con valores respaldados por hipotecas. Estos derivados se hicieron tan populares que crearon una gran demanda para el activo hipotecario subyacente. De hecho, estos préstamos de solo interés son parte de lo que realmente causó la crisis de las hipotecas de alto riesgo.
Aquí está una descripción de estos préstamos exóticos. Su destructividad significa que muchos ya no están disponibles.
- Los préstamos de Option ARM permitieron a los prestatarios elegir el monto de su pago mensual durante los primeros cinco años. ARM significa hipoteca de tasa ajustable.,
- Los préstamos de amortización negativa se añaden al principal, en lugar de restarlo, cada mes.
- Balloon loans requirió que el préstamo completo se pagara después de cinco a siete años.
- Los préstamos sin pago inicial le permitieron al prestatario tomar un préstamo para el pago inicial.
La Línea de fondo
los préstamos hipotecarios de solo interés pueden ser útiles para los prestatarios que están informados sobre cómo trabajan y disciplinados sobre la administración de su dinero., Si no está seguro de si podría pagar el pago mensual una vez que sus pagos mensuales aumenten, puede ser una mejor opción para otro tipo de hipoteca.,