los ratios de rentabilidad son mediciones financieras que le dicen información importante sobre el rendimiento de su negocio. En realidad, hay varios tipos diferentes de ratios de rentabilidad que le muestran diferentes cosas sobre el estado de las finanzas de su negocio. Conocer la definición de la relación de rentabilidad para cada uno de estos tipos de mediciones puede ayudarlo a administrar las finanzas de su empresa., Esto es lo que necesita saber sobre cómo definir el ratio de rentabilidad, cuáles son los diferentes tipos de ratios y cómo puede usarlos para hacer crecer su negocio, obtener una ventaja competitiva y atraer inversores.
¿Qué es una relación de rentabilidad?
una relación de rentabilidad es un indicador clave de rendimiento (KPI) que mide el rendimiento financiero de su negocio en términos de ganancias. Por esta razón, las ratios financieras también se conocen a veces como ratios de rendimiento.,
los ratios de rentabilidad forman solo una categoría de lo que los contables, analistas financieros e inversores denominan ratios financieros o ratios contables., Otros tipos de ratios financieros miden variables como:
- cuánto efectivo tiene disponible su empresa para pagar sus deudas inmediatas (ratios de liquidez)
- La capacidad de su empresa para pagar su deuda a largo plazo (ratios de apalancamiento)
- La eficiencia con la que su empresa utiliza los recursos financieros (ratios de actividad)
- cuánto ganan las acciones de su empresa (ratios de valoración)
¿Cuáles son los diferentes tipos de Ratios de rentabilidad?,
esta definición de relación de rentabilidad le da una idea general de lo que es la relación; pero para hacer un análisis de ratios de rentabilidad, necesita conocer los diferentes tipos de ratios y las ecuaciones específicas utilizadas para calcularlos., Hay 2 subcategorías principales de ratios de rentabilidad:
- ratios de margen, que miden la capacidad de su empresa para transformar los ingresos brutos de ventas en ganancias
- ratios de rendimiento, que miden la capacidad de su empresa para generar rendimientos para los inversores
para desarrollar estas distinciones en una definición práctica de ratios de rentabilidad que se puede poner en uso real, primero veamos las ratios de margen., Hay muchas formas diferentes de medir los márgenes, incluidas las siguientes medidas de rentabilidad ampliamente utilizadas:
Margen de beneficio bruto
su margen de beneficio bruto (GPM) mide su rentabilidad en términos de la cantidad de beneficio que retiene de sus ventas netas después de cubrir el costo de los bienes y servicios vendidos (COGS). Le dice qué tan bien está controlando el costo de sus operaciones e inventario.,
el margen de beneficio bruto se calcula tomando su beneficio bruto (el beneficio que obtiene después de deducir los costos de producción y venta de sus productos y servicios) y dividiéndolo por sus ventas netas (sus ventas brutas menos Rendimientos, asignaciones y descuentos). Puede obtener su margen de ganancia bruta y sus ventas netas de su estado de resultados (también conocido como su estado de ganancias y pérdidas, o p&l statement).,
beneficio bruto / ventas netas = Margen de beneficio bruto
cuanto mayor sea su margen de beneficio bruto, más eficiente será para obtener un beneficio y cubrir los costos. Por otro lado, cuanto menor sea este margen, mayor será el costo de los bienes y servicios vendidos, lo que puede reflejar factores como el bajo volumen de ventas, el bajo precio de sus productos o los altos pagos a los proveedores.
Margen de beneficio operativo
el ratio de margen de beneficio operativo (OPM) mide sus ganancias antes de pagar préstamos comerciales y pagar impuestos como porcentaje de las ventas., Esto mide la eficiencia de sus operaciones para generar ingresos antes de pagar gastos no operativos, como intereses e impuestos.
para calcularlo, divida sus ganancias antes de intereses e impuestos (EBIT) por sus ventas netas. Puede obtener estas cifras de su cuenta de resultados.
EBIT/Net Sales = Margen de beneficio operativo
cuanto mayor sea su margen de beneficio operativo, menor será su beneficio cubrirá los gastos operativos, mientras que un margen bajo significa que está gastando más dinero en operaciones.,
Margen de beneficio neto
el margen de beneficio neto (NPM) mide la cantidad de sus ventas netas que retiene como ingreso después de pagar todos los gastos, incluidos los costos operativos y no operativos. Para calcularlo, divida sus ingresos netos (sus ingresos después de pagar todos los gastos de operación, intereses, impuestos y otros gastos) por sus ventas netas.
ingresos netos / ventas netas = Margen de beneficio neto
Puede obtener estas cifras de su cuenta de resultados., Un margen de beneficio neto alto significa que más de sus ventas quedan para obtener ganancias después de cubrir todos sus gastos, mientras que un margen bajo significa que tiene menos ganancias en su cuenta de resultados.
de estos 3 ratios, el margen de beneficio neto se utiliza con mayor frecuencia cuando se hace un análisis de rentabilidad simple.
Common Return Ratios
Además de los ratios de margen, hay ratios de retorno que miden qué tan bien su negocio genera retornos para los inversores., Cuando los ratios de margen se generan a partir de sus estados de resultados, los ratios de rendimiento también hacen uso de la información generada a partir de sus estados de balance. Dos ratios de retorno son especialmente importantes y ampliamente utilizados:
retorno de activos
la ratio de retorno de activos (ROA) compara su ingreso neto con su activo total. Mide la eficiencia con la que está convirtiendo sus activos, incluida la deuda de los préstamos y el capital de los inversores, en ganancias. Para calcularlo, toma su ingreso neto de su estado de resultados y divídalo por sus activos totales de su balance.,
ingresos netos / activos totales = relación de rendimiento de activos
cuanto mayor sea su rendimiento de activos, mejor estará utilizando esos activos, incluidos préstamos y capital, para generar ventas, mientras que un número menor indica que sus activos no se están transformando en ventas de manera eficiente.
retorno sobre el capital (ROE)
esta relación compara su ingreso neto con la cantidad de accionistas que han invertido en su empresa. Mide el rendimiento en beneficios que se está generando de las inversiones de los accionistas.,
para calcularlo, divida el ingreso neto de su estado de resultados por el capital de sus accionistas de su estado de balance. Cuanto mayor sea la proporción, mejor será el uso que está haciendo del dinero de los inversores, mientras que una proporción baja indica que sus inversiones no se están utilizando de manera eficiente.
Net Income / Stockholders ‘ Equity = Return on Equity Ratio
Return on equity es la relación financiera más importante para los accionistas porque les dice cuánto beneficio tiene su empresa disponible para distribuirles.,
cómo aprovechar los Ratios de rentabilidad para una ventaja comercial
Hay algunas formas principales de aplicar ratios de rentabilidad para hacer crecer su negocio, obtener una ventaja sobre sus competidores y atraer inversores, tales como:
- Puede realizar un seguimiento de sus ratios de margen a lo largo del tiempo para identificar lugares donde podría mejorar la eficiencia de su generación de ganancias. Por ejemplo, un margen de beneficio bruto bajo podría llamar su atención sobre la necesidad de aumentar su actividad de ventas, aumentar sus precios o reducir sus costos de logística.,
- puede comparar sus ratios de margen con algunas empresas de su industria o con su industria en su conjunto, lo que le permite ver dónde podría mejorar para ser más competitivo. Por ejemplo, si descubre que está gastando más en sus operaciones que sus competidores, o que está pagando aproximadamente lo mismo que sus competidores, es posible que pueda obtener una ventaja actualizando su software o utilizando una estrategia de tercerización para reducir costos.
- Puede utilizar buenos ratios de rentabilidad para atraer inversores., Alternativamente, si tiene ratios de rentabilidad pobres, puede tratar de mejorar sus ratios de márgenes para hacer que su empresa sea más atractiva para los inversores.
la forma más eficiente de rastrear y aplicar ratios de rentabilidad es usar una aplicación basada en la nube que sincronice sus datos contables con un panel que muestre sus ratios como KPI. Su proveedor de contabilidad y su equipo de TI pueden ayudarlo a configurar el seguimiento automatizado de sus ratios de rentabilidad.